ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດ - ກ່ວາມູນຄ່າຂອງກອງທຶນ

by Kent Thune

ແມ່ນຫຍັງທີ່ດີທີ່ສຸດ: ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດຫລືກອງທຶນທີ່ໂຫລດ?

ເຊື່ອວ່າມັນຫຼືບໍ່, ມີການໂຕ້ຖຽງທີ່ດີກ່ຽວກັບ ທັງສອງ ດ້ານຂອງກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດແລະການສົນທະນາກອງທຶນ. ຫນຶ່ງຫຼືປະເພດອື່ນອາດຈະດີທີ່ສຸດສໍາລັບທ່ານ, ແຕ່ ກ່ອນທີ່ທ່ານຈະສ້າງບັນຊີເງິນທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ ທ່ານຈໍາເປັນຕ້ອງຮຽນຮູ້ພື້ນຖານຂອງການໂຫຼດແລະ ຄ່າທໍານຽມກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ ແລະເຂົ້າໃຈຈຸດປະສົງແລະຄວາມແຕກຕ່າງລະຫວ່າງຫຼັກຊັບສ່ວນແບ່ງຂອງກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ. ທ່ານຈະສາມາດກໍານົດວ່າປະເພດໃດທີ່ດີທີ່ສຸດສໍາລັບທ່ານ.

ການໂອນເງິນຂອງສະຫະພັນແມ່ນຫຍັງ?

ການໂອນ ເງິນທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ ແມ່ນຄ່າທໍານຽມທີ່ໄດ້ຮັບຄ່າສໍາລັບການຊື້ຫຼືຂາຍກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ. ລາຄາທີ່ຖືກຄິດໄລ່ເມື່ອຊື້ຫຼັກຊັບຮຸ້ນແມ່ນເອີ້ນວ່າການໂຫຼດຫນ້າທໍາອິດແລະຄ່າຂົນສົ່ງທີ່ຖືກຄິດໄລ່ເມື່ອການຂາຍກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນແມ່ນເອີ້ນວ່າການຈ່າຍຄືນຫລັງຫຼືຄ່າໃຊ້ຈ່າຍໃນການຂາຍລາຍໄດ້ຕໍ່ເນື່ອງ (CDSC). ບັນດາກອງທຶນຕ່າງໆທີ່ເອີ້ນເກັບເງິນໂດຍທົ່ວໄປເອີ້ນວ່າ "ກອງທຶນທີ່ຈ່າຍເງິນ" ແລະເງິນທີ່ບໍ່ໄດ້ຮັບຄ່າໃຊ້ຈ່າຍແມ່ນເອີ້ນວ່າ "ເງິນທຶນບໍ່ມີຄ່າ".

ທ່ານຈະເຮັດຕົວທ່ານເອງຫຼືໃຊ້ທີ່ປຶກສາບໍ?

ຄໍາຖາມທໍາອິດທີ່ຕ້ອງຖາມໃນການໂຕ້ວາທີທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດແລະການໂຫຼດແມ່ນວ່າທ່ານຕ້ອງການທີ່ຈະ ລົງທຶນຕົວເອງຫຼືໃຊ້ທີ່ປຶກສາ . ນັບຕັ້ງແຕ່ການໂຫຼດໄປຈ່າຍສໍາລັບຄໍາແນະນໍາແລະ / ຫຼືການບໍລິການໃນການເຮັດທຸລະກໍາກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ, ທ່ານຕ້ອງຕັດສິນໃຈວ່າທ່ານຕ້ອງການເຮັດການຄົ້ນຄວ້າແລະການຄ້າຕົວເອງຫຼືຖ້າທ່ານຕ້ອງການທີ່ປຶກສາຫຼືນາຍຫນ້າໃຫ້ເຮັດສໍາລັບທ່ານ. ຄວາມສາມາດແລະຄວາມຮູ້ມີຄວາມສໍາຄັນຫນ້ອຍກວ່າການຕັດສິນໃຈທີ່ດີໃນໂລກຂອງການລົງທຶນ. ສິ່ງນີ້ຫມາຍຄວາມວ່າຜູ້ທີ່ປຶກສາທີ່ມີຄວາມຮູ້ຄວາມສາມາດສູງສາມາດເຮັດໃຫ້ການຕັດສິນໃຈເຮັດລາຍການຕັດສິນໃຈຖ້າພວກເຂົາມີອິດທິພົນຫລືກະຕຸ້ນໂດຍຄວາມໂລບຫລືຄວາມຢ້ານກົວ.

ຜູ້ໃຫ້ຄໍາປຶກສາແລະນັກທຸລະກິດທີ່ປຶກສາດ້ານການລົງທຶນສ່ວນຫຼາຍແມ່ນມີຄວາມອ່ອນໄຫວກັບຄວາມຮູ້ສຶກແລະການຕັດສິນທີ່ບໍ່ດີທີ່ສາມາດເຮັດໃຫ້ຜົນຕອບແທນທີ່ຕໍ່າໃນໄລຍະຍາວເທົ່າກັບການເຮັດຕົວເອງ. ຢ່າງໃດກໍຕາມ, ທີ່ປຶກສາທີ່ດີຈະເບິ່ງເງິນຂອງທ່ານຢ່າງມີເຫດຜົນແລະຊ່ວຍຈັດວາງແຜນທີ່ເສັ້ນທາງຈຸດປະສົງເພື່ອປະຕິບັດຕາມດັ່ງນັ້ນທ່ານສາມາດບັນລຸເປົ້າຫມາຍທາງດ້ານການເງິນໃນອະນາຄົດຂອງທ່ານໃນຂະນະທີ່ດໍາລົງຊີວິດໃນຊີວິດປະຈຸບັນຂອງທ່ານຢ່າງເຕັມສ່ວນ.

ທ່ານອາດຈະມີຄ່າເທົ່າໃດຕໍ່ທ່ານ?

ເຫດຜົນທີ່ຈະຊື້ກອງທຶນທີ່ໂຫລດ

ເປັນຫຍັງຈຶ່ງຊື້ກອງທຶນໂຫຼດ? ໃນຕອນທໍາອິດ, ທ່ານອາດຄິດວ່າເງິນທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດແມ່ນວິທີທາງທີ່ດີທີ່ສຸດສໍາລັບຜູ້ລົງທຶນແຕ່ນີ້ກໍ່ບໍ່ແມ່ນກໍລະນີ. ເຫດຜົນສໍາລັບການຊື້ເງິນທີ່ຖືກໃສ່ແມ່ນຄືກັນກັບເຫດຜົນທີ່ມີຢູ່ໃນສະຖານທີ່ທໍາອິດ - ໃຫ້ຈ່າຍໃຫ້ທີ່ປຶກສາຫຼືນາຍຫນ້າຜູ້ທີ່ເຮັດການຄົ້ນຄວ້າຂອງກອງທຶນ, ແນະນໍາໃຫ້, ຂາຍທ່ານທຶນແລະຫຼັງຈາກນັ້ນຈັດຊື້ການຊື້. ຢ່າງໃດກໍ່ຕາມ, ບໍ່ມີເຫດຜົນທີ່ດີທີ່ຈະຈ່າຍເງິນໃຫ້ຜູ້ອື່ນເວັ້ນເສຍແຕ່ວ່າມີບາງສິ່ງບາງຢ່າງທີ່ມີມູນຄ່າແລກປ່ຽນ, ນອກເຫນືອຈາກກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ.

ຜູ້ໃຫ້ຄໍາປຶກສາແລະນາຍຈ້າງບາງຄົນໄດ້ຮັບຄ່າຈ້າງໂດຍຄະນະກໍາມະການແລະແຫຼ່ງການຈ່າຍເງິນນີ້ແມ່ນເພື່ອປະຕິບັດຕາມຄໍາແນະນໍາແກ່ລູກຄ້ານັກລົງທຶນຫຼືລູກຄ້າ. ເຖິງແມ່ນວ່າມັນເປັນໄປໄດ້ທີ່ຈະຊື້ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີສາຍພົວພັນລູກຄ້າ - ນາຍຈ້າງຢ່າງເປັນທາງການ, ບໍ່ມີເຫດຜົນທີ່ດີສໍາລັບມັນ.

ເສັ້ນທາງລຸ່ມ: ໂດຍທົ່ວໄປ, ນັກລົງທຶນທີ່ດໍາເນີນການຄົ້ນຄ້ວາຂອງຕົນເອງ, ເຮັດການຕັດສິນໃຈລົງທຶນຂອງຕົນເອງ, ແລະການຊື້ຂອງຕົນເອງຫຼືການຂາຍຮຸ້ນອື່ນໆ ບໍ່ຄວນຊື້ເງິນທຶນ .

ເປັນຫຍັງຈຶ່ງຊື້ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດ?

ເປັນຫຍັງຈຶ່ງຊື້ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດ? ທ່ານຮູ້ແລ້ວວ່າທ່ານໂດຍທົ່ວໄປແລ້ວຄວນຈະຊື້ຫຼັກຊັບທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດຖ້າທ່ານບໍ່ໃຊ້ຕົວແທນ. ແຕ່ເຫດຜົນອື່ນໆສໍາລັບການຊື້ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການຈັດເກັບແມ່ນຫຍັງ?

ບາງທີເຫດຜົນທີ່ດີທີ່ສຸດແມ່ນການເພີ່ມຜົນຕອບແທນໂດຍຫຼຸດຜ່ອນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍ.

ໃນກໍລະນີຫຼາຍທີ່ສຸດ, ເງິນທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດມີ ອັດຕາສ່ວນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍສະເລ່ຍ ຕໍ່າກ່ວາມູນຄ່າການໂຫຼດແລະຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຕ່ໍາໂດຍທົ່ວໄປແລ້ວຈະກາຍເປັນຜົນຕອບແທນທີ່ສູງກວ່າ. ນີ້ແມ່ນຍ້ອນວ່າຄ່າໃຊ້ຈ່າຍໃນການຄຸ້ມຄອງຫຼັກຊັບກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນມາໂດຍກົງຈາກຜົນຕອບແທນລວມຂອງກອງທຶນ.

ຕົວຢ່າງ: ຖ້າກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນມີຜົນຕອບແທນລວມ 10,00% ກ່ອນຄ່າທໍານຽມແລະຄ່າໃຊ້ຈ່າຍແລະອັດຕາຄ່າໃຊ້ຈ່າຍທັງຫມົດຂອງກອງທຶນແມ່ນ 1,00%, ຜົນຕອບແທນຕົວຈິງຂອງນັກລົງທຶນແມ່ນ 9,00%. ຕອນນີ້ຄິດວ່າທ່ານຊື້ກອງທຶນຫຼັກຊັບຂະຫນາດໃຫຍ່ໂດຍສະເລ່ຍເຊິ່ງອາດຈະມີອັດຕາດອກເບ້ຍ 1.25%. ນັກລົງທຶນສາມາດຊອກຫາກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີຄ່າໃຊ້ຈ່າຍໄດ້ຢ່າງງ່າຍດາຍໂດຍອັດຕາສ່ວນຂອງຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຂອງ 0,75% ຫຼືນ້ອຍກວ່າ. ນີ້ແມ່ນປະໂຫຍດຕໍ່າກວ່າ 0,50% ຕໍ່ປີຕໍ່ມູນຄ່າການຈ່າຍເງິນ. ໃນໄລຍະທີ່ຜ່ານມາ, ນີ້ສາມາດຫມາຍຄວາມແຕກຕ່າງຂອງເງິນຝາກປະຢັດຫຼາຍພັນໂດລາແລະຄວາມສົນໃຈທີ່ລວມກັບນັກລົງທຶນໂດຍໃຊ້ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດ.

ຄ່າທໍານຽມ 12b-1 ໃນກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດເທົ່າກັນ?

ຄ່າທໍານຽມ 12b-1 ແມ່ນຄ່າທໍານຽມທີ່ໄດ້ຮັບຈາກກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນເຊິ່ງປົກກະຕິໃຊ້ເພື່ອຈ່າຍຄ່າກາລະຕະຫຼາດ, ການແຈກຈ່າຍແລະຄ່າບໍລິການແລະຈ່າຍໃຫ້ກັບນາຍຫນ້າຊື້ຂາຍ. ເຈົ້າຂອງກົດລະບຽບຂອງອຸດສາຫະກໍາການເງິນ (FINRA) ອະນຸຍາດໃຫ້ທຶນຮຽກຮ້ອງໃຫ້ມີຄ່າທໍານຽມ 1.00% ຕໍ່ປີເປັນຄ່າທໍານຽມ 12b-1.

ກອງທຶນທີ່ ບໍ່ມີຄ່າໃຊ້ຈ່າຍ ທີ່ແທ້ຈິງຈະ ບໍ່ເອີ້ນເກັບຄ່າທໍານຽມ 12b-1 ໃນຂະນະທີ່ຮຸ້ນສ່ວນແບ່ງຕາມປົກກະຕິທີ່ສຸດຂອງກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນເຊິ່ງຄິດຄ່າທໍານຽມດັ່ງກ່າວປະກອບມີ ຮຸ້ນ Class B (ເງິນກອງຫລັງ) ແລະ ຮຸ້ນ Class C (ເງິນໂອນລະດັບ).

ຢ່າງໃດກໍຕາມ, ມີບາງຄັ້ງທີ່ກອງທຶນບໍ່ໄດ້ຄິດໄລ່ການໂຫຼດຂອງທຸກປະເພດແຕ່ຍັງມີຄ່າບໍລິການ 12b-1. ຫ້ອງຮຽນແບ່ງປັນເຫຼົ່ານີ້ລວມມີ ກອງທຶນ Load-Waived ແລະ ຮຸ້ນ R ຊັ້ນ .

Which is Best, No-load or Load-waived?

ທ່ານຄວນໃຊ້ ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດຫຼືເງິນທຶນທີ່ຍົກເວັ້ນ ? ນີ້ແມ່ນການປຽບທຽບຫມາກໂປມແລະຫມາກກ້ຽງ. ຢ່າງໃດກໍ່ຕາມ, ເງິນທຶນທີ່ບໍ່ມີການຈ່າຍເງິນໂດຍທົ່ວໄປມີ ອັດຕາສ່ວນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍເສລີ່ຍ ຕ່ໍາກວ່າເງິນທີ່ຖືກຍົກເວັ້ນ. ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຫຼຸດລົງມັກຈະກາຍເປັນຜົນຕອບແທນທີ່ສູງຂຶ້ນຕໍ່ກັບນັກລົງທຶນ, ໂດຍສະເພາະໃນໄລຍະຍາວ. ດັ່ງນັ້ນບໍ່ມີການໂຫຼດຫຼາຍໂດຍທົ່ວໄປແລ້ວດີກ່ວາເງິນທີ່ຖືກຍົກເວັ້ນ, ຢ່າງຫນ້ອຍກ່ຽວກັບຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຕ່ໍາ, ຊຶ່ງສາມາດນໍາໄປສູ່ຜົນຕອບແທນທີ່ສູງຂຶ້ນ.

ກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດທີ່ແທ້ຈິງບໍ່ໄດ້ຄິດໄລ່ຄ່າໃດໆແລະມັນບໍ່ມີຄ່າທໍານຽມ, ເຊັ່ນ: 12b-1 ຄ່າທໍານຽມ, ທີ່ອາດຈະເບິ່ງຄືວ່າເປັນນັກລົງທຶນ. ເຖິງຢ່າງໃດກໍ່ຕາມ, ຄ່າທໍານຽມທີ່ຖືກຍົກເວັ້ນແມ່ນມີຄ່າທໍານຽມ 12b-1. ວິທີນີ້ຜູ້ໃຫ້ຄໍາປຶກສາຫຼືນາຍຫນ້າຜູ້ທີ່ໄດ້ຮັບຄ່າຈ້າງໂດຍຄະນະກໍາມະການຍັງສາມາດເຮັດເງິນໄດ້ໂດຍບໍ່ໄດ້ຮັບຄ່າຈ້າງ. ພວກເຂົາເຮັດແນວໃດ? ພວກເຂົາເອົາ (ຍົກເວັ້ນ) ການໂຫຼດແຕ່ເກັບຄ່າທໍານຽມ 12b-1. ດັ່ງນັ້ນເງິນທຶນທີ່ຖືກຍົກເວັ້ນ, ອາດຈະຄ້າຍຄືກັບວ່າທ່ານກໍາລັງໄດ້ຮັບການຕົກລົງທີ່ດີ, ແຕ່ທ່ານຈໍາເປັນຕ້ອງເຮັດການຄົ້ນຄວ້າຂອງທ່ານແລະໃຫ້ແນ່ໃຈວ່າທ່ານບໍ່ໄດ້ຊື້ກອງທຶນທີ່ມີຄ່າທໍານຽມ 12b-1 ສູງ.

ເງິນທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນທີ່ຖືກຍົກເວັ້ນແມ່ນໄດ້ກໍານົດໂດຍ "LW" ຢູ່ໃນຕອນທ້າຍຂອງຊື່ກອງທຶນ. ໃນທາງກົງກັນຂ້າມ, ເງິນທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດບໍ່ມີຈົດຫມາຍຫລືຕົວອັກສອນໃດໆເຊັ່ນ: A, B, C, D, R, ຫຼື LW, ໃນຕອນທ້າຍຂອງຊື່ກອງທຶນເຊິ່ງສະແດງໃຫ້ເຫັນຮຸ້ນສ່ວນແບ່ງ.

ຮຽນຮູ້ກ່ຽວກັບກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນແບ່ງປັນປະເພດຂອງຫ້ອງຮຽນ

ປະເພດການແບ່ງປັນທີ່ເຫມາະສົມແມ່ນຫຍັງທີ່ດີທີ່ສຸດສໍາລັບທ່ານ ? ບາງຄັ້ງທ່ານຈະຊອກຫາກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນທີ່ເຫມາະສົມທີ່ເຫມາະສົມກັບຄວາມຕ້ອງການຂອງທ່ານແຕ່ອາດຈະບໍ່ເປັນກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການໂຫຼດຫຼືໂອນເງິນ. ມີຫຼາຍປະເພດທີ່ແຕກຕ່າງກັນຂອງການແບ່ງປັນກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ, ແຕ່ລະຄົນມີຂໍ້ໄດ້ປຽບແລະຂໍ້ເສຍຂອງຕົນເອງ, ສ່ວນໃຫຍ່ແມ່ນສູນກາງຄ່າໃຊ້ຈ່າຍ. ສໍາລັບການປຽບທຽບໂດຍກົງຂອງຫ້ອງການແບ່ງປັນ, ທ່ານອາດຈະຕ້ອງການເບິ່ງບົດຄວາມ, Which Mutual Fund Share Class Best? ແຕ່ສໍາລັບໃນປັດຈຸບັນ, ນີ້ແມ່ນບາງຈຸດພື້ນຖານກ່ຽວກັບພື້ນຖານຂອງປະເພດຂອງການແບ່ງປັນ.

ຮຸ້ນ Class A ໂດຍທົ່ວໄປແລ້ວມີຄ່າທໍານຽມການຂາຍທີ່ຢູ່ເບື້ອງຫນ້າ (ການໂຫຼດ). ການໂຫຼດ, ເຊິ່ງເປັນຄ່າທໍານຽມທີ່ຈະຈ່າຍສໍາລັບການບໍລິການຂອງທີ່ປຶກສາດ້ານການລົງທຶນຫຼືຜູ້ຊ່ຽວຊານດ້ານການເງິນອື່ນໆ, ມັກຈະເປັນ 5.00% ແລະສາມາດສູງກວ່າ. ການໂຫຼດໄດ້ຖືກຄິດໄລ່ເມື່ອຊື້ຮຸ້ນ. ຕົວຢ່າງ: ຖ້າທ່ານຊື້ຫຸ້ນ 10,000 ໂດລາສະຫະລັດແລະມູນຄ່າການລົງທຶນແມ່ນ 5.00% ແລ້ວທ່ານຈ່າຍ $ 500 ເປັນຄະນະກໍາມະການແລະທ່ານຈະມີເງິນລົງທຶນທັງຫມົດ $ 9,500 ໃນກອງທຶນ. ຮຸ້ນແມ່ນດີທີ່ສຸດສໍາລັບນັກລົງທຶນທີ່ວາງແຜນທີ່ຈະລົງທຶນເງິນໂດລາສະຫະລັດແລະຈະຊື້ຮຸ້ນເລື້ອຍໆ. ຖ້າຈໍານວນເງິນທີ່ຊື້ແມ່ນສູງພໍ, ທ່ານອາດມີເງື່ອນໄຂ "ຫຼຸດຜ່ອນຈຸດຢຸດ". ໃຫ້ແນ່ໃຈວ່າຕ້ອງໄດ້ສອບຖາມກ່ຽວກັບການຫຼຸດຜ່ອນເຫຼົ່ານີ້ກ່ຽວກັບການໂຫຼດຖ້າທ່ານວາງແຜນທີ່ຈະຊື້ຮຸ້ນເພີ່ມເຕີມຂອງກອງທຶນ (ຫຼືກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນພາຍໃນຄອບຄົວດຽວກັນ).
ຮຸ້ນ Class B ແມ່ນ ຮຸ້ນ ສ່ວນແບ່ງຂອງກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນທີ່ບໍ່ໄດ້ຈ່າຍຄ່າບໍລິການຂາຍກ່ອນຫນ້າ, ແຕ່ແທນທີ່ຈະຄິດຄ່າບໍລິການການຂາຍທີ່ຄ້າງຊໍາລະ (CDSC) ຫຼື "ສິນຄ້າກັບຄືນ". ຮຸ້ນ B ຮຸ້ນຍັງມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະມີຄ່າ 12b-1 ສູງກວ່າທຶນຮຸ້ນອື່ນໆ. ຕົວຢ່າງ: ຖ້ານັກລົງທຶນຊື້ຮຸ້ນກອງທຶນ Class B, ພວກເຂົາຈະບໍ່ໄດ້ຮັບຄ່າທໍານຽມທາງດ້ານຫນ້າທາງດ້ານທ້າຍແຕ່ຈະຈ່າຍຄືນຄ່າເງິນຄືນຖ້າຜູ້ລົງທຶນຂາຍຮຸ້ນກ່ອນໄລຍະເວລາທີ່ກໍານົດເຊັ່ນ 7 ປີແລະພວກເຂົາ ອາດຈະຖືກຄິດຄ່າທໍານຽມສູງເຖິງ 6% ເພື່ອຊື້ຮຸ້ນຂອງພວກເຂົາ. ສາມາດແລກປ່ຽນປະເພດຮຸ້ນ Class B ພາຍໃນ 7 ຫາ 8 ປີ. ດັ່ງນັ້ນພວກເຂົາອາດຈະເປັນທີ່ດີທີ່ສຸດສໍາລັບນັກລົງທຶນທີ່ບໍ່ມີພຽງພໍທີ່ຈະລົງທຶນເພື່ອມີເງີນທີ່ຈະໄດ້ຮັບສ່ວນແບ່ງໃນ A ເທົ່ານັ້ນ, ແຕ່ຖືວ່າຖືຫຸ້ນ B ຫລາຍປີ.
ຮຸ້ນ Class C ປະ ຕິບັດ "ການໂຫຼດລະດັບ" ປະຈໍາປີ, ເຊິ່ງມັກຈະເປັນ 1.00%, ແລະຄ່າໃຊ້ຈ່າຍນີ້ບໍ່ເຄີຍຫາຍໄປ, ເຊິ່ງເຮັດໃຫ້ທຶນ C mutual fund ເປັນລາຄາແພງທີ່ສຸດສໍາລັບນັກລົງທຶນທີ່ລົງທຶນໃນໄລຍະເວລາດົນນານ. ດັ່ງນັ້ນໂດຍທົ່ວໄປໃຊ້ຫຸ້ນ C ສໍາລັບໄລຍະສັ້ນ (ຫນ້ອຍກວ່າ 3 ປີ) ແລະໃຊ້ຮຸ້ນ A ສໍາລັບໄລຍະຍາວ (ຫຼາຍກວ່າ 8 ປີ), ໂດຍສະເພາະຖ້າທ່ານສາມາດຢຸດພັກຢູ່ໃນຫນ້າທາງຫນ້າສໍາລັບການສ້າງຂະຫນາດໃຫຍ່ ຊື້. ສາມາດແລກປ່ຽນປະເພດຮຸ້ນ Class B ພາຍໃນ 7 ຫາ 8 ປີ.
ຮຸ້ນ Class D ແມ່ນຄ້າຍຄືກັນກັບກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີການດຶງດູດເງິນທຶນທີ່ພວກເຂົາເປັນກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນເຊິ່ງໄດ້ຖືກສ້າງຂື້ນເປັນທາງເລືອກທີ່ມີສ່ວນແບ່ງສ່ວນຮຸ້ນ A ແລະ B, ການໂຫຼດຫຼືລະດັບການໂຫຼດ, ຕາມລໍາດັບ.
ຮຸ້ນທີ່ປຶກສາ ແມ່ນມີພຽງແຕ່ຜ່ານທາງທີ່ປຶກສາດ້ານການລົງທຶນ, ເພາະສະນັ້ນ, ຕົວຫຍໍ້ "Adv" ຕາມຊື່ຂອງເງິນທຶນໃນຊັ້ນຫຸ້ນນີ້. ເງິນເຫຼົ່ານີ້ແມ່ນປົກກະຕິແລ້ວການໂຫຼດ - ຍົກເວັ້ນແຕ່ສາມາດມີຄ່າ 12b-1 ເຖິງ 0.50%. ຖ້າທ່ານກໍາລັງເຮັດວຽກກັບທີ່ປຶກສາດ້ານການລົງທຶນຫຼືນັກລົງທຶນທາງດ້ານການເງິນອື່ນໆ, ຮຸ້ນ Adv ສາມາດເປັນທາງເລືອກທີ່ດີທີ່ສຸດຂອງທ່ານເນື່ອງຈາກວ່າຄ່າໃຊ້ຈ່າຍແມ່ນຕໍ່າກ່ວາຫຸ້ນ B ຫຼື C.
ໂດຍສະ ເພາະແມ່ນນັກລົງທຶນສະຖາບັນທີ່ມີເງິນລົງທຶນຕ່ໍາກວ່າ $ 25,000 ຫຼືຫຼາຍກວ່ານັ້ນ. ໃນບາງກໍລະນີທີ່ນັກລົງທຶນສະສົມເງິນຮ່ວມກັນ, ເຊັ່ນ: ແຜນການ 401 (k), ຈຸດປະສົງສາມາດບັນລຸການໃຊ້ກອງທຶນການແລກປ່ຽນຂອງສະຖາບັນທີ່ມີອັດຕາສ່ວນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຕ່ໍາກວ່າຊັ້ນຮຽນອື່ນໆ.
ຮຸ້ນຂອງຮຸ້ນ R ບໍ່ມີການໂຫຼດແຕ່ພວກເຂົາມີຄ່າທໍານຽມ 12b-1 ທີ່ປົກກະຕິຈາກ 0,25% ຫາ 0,50%. ຖ້າ 401 (k) ຂອງທ່ານພຽງແຕ່ໃຫ້ທຶນຮຸ້ນ R, ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຂອງທ່ານອາດຈະສູງກ່ວາຖ້າວ່າທາງເລືອກການລົງທຶນປະກອບມີການໂອນຫຼືການຍົກເວັ້ນການຍົກເວັ້ນຂອງກອງທຶນດຽວກັນ.

ກອງທຶນດັດຊະນີແລະບໍ່ມີການໂຫຼດ

ປະເພດສ່ວນຫຼາຍເຮັດແນວໃດຕົວເອງໃຊ້ກອງທຶນດັດສະນີແລະກອງທຶນທີ່ບໍ່ມີຄວາມຮັບຜິດຊອບສໍາລັບເຫດຜົນພື້ນຖານດຽວກັນ - ການສ້າງກອງທຶນລວມເຊິ່ງມີທຶນທີ່ມີຄຸນນະພາບສູງແລະມີລາຄາຖືກ. ຢ່າງໃດກໍຕາມ, ນັກລົງທຶນບາງຄົນອາດຈະບໍ່ຮູ້ວ່າເງິນກອງທຶນດັດຊະນີບາງໆຍັງມີຄ່າ.

ມັນບໍ່ສາມາດຖືກເນັ້ນຫນັກວ່າ ນັກລົງທຶນບໍ່ຄວນລົງທຶນໃນກອງທຶນດັດຊະນີທີ່ມີການໂຫຼດ ! ຈຸດປະສົງຂອງການລົງທຶນດັດສະນີແມ່ນເພື່ອຕອບສະຫນອງຜົນປະໂຫຍດຂອງດັດຊະນີ benchmark. ຖ້າມີການໂຫຼດ, ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍໃນການຂາຍຈະທໍາລາຍຈຸດປະສົງຂອງວິທີການທີ່ມີຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຕ່ໍາທີ່ຈໍາເປັນເພື່ອບັນລຸເປົ້າຫມາຍໃນການລົງທຶນທີ່ໂຕ້ຕອບ.

ກອງທຶນປະຕິບັດງານທີ່ມີລະບົບການຄຸ້ມຄອງແລະກອງທຶນສະຫນິດສະຫນົມ

ມີກອງທຶນທີ່ ມີ ການຄຸ້ມຄອງຢ່າງມີປະສິດທິພາບທີ່ ຕົກເປັນມູນຄ່າການຈ່າຍເງິນ? ຂໍ້ໄດ້ປຽບສໍາລັບກອງທຶນການຄຸ້ມຄອງຢ່າງຈິງຈັງແມ່ນອີງໃສ່ການສົມມຸດວ່າຜູ້ຈັດການຫຼັກຊັບສາມາດເລືອກເອົາຫລັກຊັບທີ່ມີປະສິດທິຜົນທີ່ຈະປະຕິບັດຕາມມາດຕະຖານເປົ້າຫມາຍ. ເນື່ອງຈາກບໍ່ມີຄວາມຕ້ອງການທີ່ຈະຖືຫຼັກຊັບດຽວກັນກັບດັດຊະນີ benchmark, ມັນຄາດວ່າຜູ້ຈັດການຫຼັກຊັບຈະຊື້ຫຼືຖືຫຼັກຊັບທີ່ສາມາດເຮັດໄດ້ດີກວ່າດັດຊະນີແລະຫຼີກເວັ້ນຫຼືຂາຍທີ່ຄາດວ່າຈະຕ່ໍາລົງ.

ດັ່ງນັ້ນ, ຖ້າມີໂອກາດທີ່ຈະໄດ້ຮັບຜົນຕອບແທນທີ່ສູງກວ່າຍຸດທະສາດການລົງທຶນທີ່ຄ່ອງແຄ້ວອາດຈະບັນລຸໄດ້, ນັກລົງທຶນອາດຄິດວ່າການຈ່າຍເງິນແມ່ນມີຄ່າ. ຢ່າງໃດກໍຕາມ, ການໂຫຼດຈະປະສິດທິຜົນຫຼຸດລົງຜົນຕອບແທນໂດຍລວມຂອງນັກລົງທຶນ, ຊຶ່ງອາດຈະເປັນການຫຼຸດຜ່ອນໂອກາດຂອງການຕີຖານ benchmark ເປົ້າຫມາຍຫຼືດັດຊະນີ.

ຂໍ້ຍົກເວັ້ນຂໍ້ມູນ: ຂໍ້ມູນໃນເວັບໄຊທ໌ນີ້ແມ່ນສະຫນອງໃຫ້ສໍາລັບຈຸດປະສົງການສົນທະນາເທົ່ານັ້ນ, ແລະບໍ່ຄວນຖືກນໍາໃຊ້ເປັນຄໍາແນະນໍາດ້ານການລົງທຶນ. ພາຍໃຕ້ເງື່ອນໄຂທີ່ບໍ່ມີຂໍ້ມູນນີ້ສະແດງໃຫ້ເຫັນການແນະນໍາທີ່ຈະຊື້ຫຼືຂາຍຫຼັກຊັບ.