ຄໍາຫມັ້ນສັນຍາຂອງກອງທຶນລວມ, ຂໍ້ດີແລະຂໍ້ເສຍ
ກ່ຽວກັບການລົງທຶນ, ກອງທຶນລວມເປັນສ່ວນຫນຶ່ງທີ່ປະກອບສ່ວນໃຫຍ່ທີ່ມີຊັບສິນທີ່ຖືກລວມກັນ, ຄ້າຍຄືກັນກັບ ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ , ມາຈາກບັນຊີລູກຄ້າຫຼາຍ.
ບັນຊີເງິນຝາກປະກັນໄພ, ປະເພດຂອງບັນຊີແຍກຕ່າງຫາກ, ສາມາດຈັດການເປັນມືອາຊີບໂດຍຜູ້ຈັດການຫນຶ່ງຫຼືຫຼາຍກວ່າ.
Commingled Funds vs. Mutual Funds
ກອງທຶນລວມແລະກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນແບ່ງປັນຄຸນລັກສະນະທີ່ຄ້າຍຄືກັນ, ເຊັ່ນດຽວກັນກັບຄວາມແຕກຕ່າງບາງຢ່າງ. ນີ້ແມ່ນວິທີການຕົ້ນຕໍທີ່ໄດ້ນໍາເອົາເງິນທຶນແລະກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນຄືກັນ:
- ຊັບສິນລວມ ກັນ: ກອງທຶນລວມແລະກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນທັງປະກອບດ້ວຍສິນຊັບມາຈາກບັນຊີ, ລູກຄ້າຫຼືນັກລົງທຶນ. ທັງສອງປະເພດຂອງກອງທຶນປົກກະຕິລົງທຶນໃນຫຼັກຊັບຂອງຫນຶ່ງ (ຫຼືປະສົມປະສານ) ຂອງຫຼັກ ຊັບສິນ ທໍາອິດທີ່ເປັນຫຼັກຊັບ, ພັນທະບັດແລະເງິນສົດ.
- ການຄຸ້ມຄອງເປັນມືອາຊີບ : ເຊັ່ນດຽວກັນກັບກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ, ກອງທຶນສາມາດຈັດການໄດ້ໂດຍຜູ້ຈັດການດຽວຫຼືທີມງານຜູ້ຈັດການ. ການຄຸ້ມຄອງການຕັດສິນໃຈທີ່ຫຼັກຊັບຊື້ຫຼັກຊັບແລະກໍານົດໄລຍະເວລາຂອງການຊື້ຂາຍຫລັກຊັບ.
ນີ້ແມ່ນຄວາມແຕກຕ່າງຕົ້ນຕໍລະຫວ່າງກອງທຶນລວມແລະກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ:
- ການລົງທະບຽນ SEC : ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນຈະຕ້ອງລົງທະບຽນກັບ ຄະນະກໍາມະການຫຼັກຊັບແລະຕະຫຼາດຫຼັກຊັບ (SEC) , ແຕ່ກອງທຶນລວມບໍ່ໄດ້ລົງທຶນ. ມັນແມ່ນຫ້ອງການກວດກາຂອງສະກຸນເງິນຂອງສະຫະລັດແລະຫ້ອງການຄຸ້ມຄອງຂອງລັດທີ່ມີການຄຸ້ມຄອງເງິນທຶນ.
- ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍ : ນັບຕັ້ງແຕ່ກອງທຶນລວມໄດ້ມີໂຄງສ້າງທາງດ້ານກົດຫມາຍຫນ້ອຍແລະການຄວບຄຸມ, ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍແມ່ນມີຫນ້ອຍ, ໂດຍສະເພາະເມື່ອທຽບກັບ ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ .
- ຂໍ້ມູນຂ່າວສານການເປີດເຜີຍແລະຂໍ້ມູນນັກລົງທຶນ : ກອງທຶນລວມສາມາດສະຫນອງນັກລົງທຶນແລະນັກລົງທຶນທີ່ລ່ວງຫນ້າສະຫຼຸບລາຍລະອຽດຂອງແຜນການ (SPD), ໃນຂະນະທີ່ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນແມ່ນຕ້ອງມີໃບສະເຫນີຂາຍ.
ເປັນຫຍັງການລົງທຶນໃນກອງທຶນລວມ? ຂໍ້ດີແລະຂໍ້ເສຍ
ກອງທຶນປະກັນສັງຄົມແບ່ງປັນບາງຂໍ້ດີແລະຂໍ້ເສຍຂອງດຽວກັນກັບກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ.
ນີ້ແມ່ນປະໂຫຍດຕົ້ນຕໍຂອງກອງທຶນລວມ:
- ຜູ້ຈັດການມືອາຊີບ t: ກອງທຶນສ້າງຕັ້ງຂຶ້ນເພື່ອເປັນຈຸດປະສົງປະສິດທິຜົນ, ບ່ອນທີ່ຜູ້ທີ່ປຶກສາ, ຜູ້ຈັດການເງິນ, ຫຼືຜູ້ຈັດການທີມສາມາດນໍາໃຊ້ແນວຄວາມຄິດທີ່ດີທີ່ສຸດຂອງເຂົາເຈົ້າສໍາລັບບັນຊີຫນຶ່ງ, ແທນທີ່ຈະເປັນບັນດາບັນດາບັນຊີສ່ວນບຸກຄົນ. ການຈັດການນີ້ສາມາດເປັນ win-win ສໍາລັບລູກຄ້າແລະທີ່ປຶກສາ.
- ຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຕ່ໍາ : ປະສິດທິພາບຂອງກອງທຶນລວມເຂົ້າໄປໃນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍຕ່ໍາ, ຊຶ່ງມັກຈະຕໍ່າກວ່າ ອັດຕາສ່ວນຄ່າໃຊ້ຈ່າຍສະເລ່ຍ ຂອງກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ.
- ຄວາມຫຼາກຫຼາຍ : ຄ້າຍຄືກັນກັບກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ, ກອງທຶນປະກອບສ່ວນມັກປະກອບມີການຜະສົມຜະສານຫຼັກຊັບຕ່າງໆເຊັ່ນ: ຮຸ້ນ, ພັນທະບັດແລະເງິນສົດ. ການຫລາກຫລາຍສາມາດສະຫນອງຄວາມສ່ຽງຕໍ່ຕະຫຼາດຕໍ່າກ່ວາປະລິມານທີ່ປະກອບດ້ວຍ 10-20 ຮຸ້ນໃຫຍ່.
ນີ້ແມ່ນຂໍ້ບົກພ່ອງຂອງກອງທຶນລວມ:
- ເງິນກູ້ຢືມທີ່ ກ່ຽວຂ້ອງຕໍ່າ : ບໍ່ເຫມືອນກັບກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ, ນັກລົງທຶນອາດບໍ່ມີການເຂົ້າເຖິງເງິນດ່ວນໂດຍມີກອງທຶນລວມ. ນີ້ແມ່ນຍ້ອນວ່າກອງທຶນປະກັນໄພບໍ່ໄດ້ມີມູນຄ່າຫລາຍໃນສິນຊັບພາຍໃຕ້ການຄຸ້ມຄອງແລະເນື່ອງຈາກວ່ານີ້, ການຄຸ້ມຄອງອາດມີຂໍ້ຈໍາກັດກ່ຽວກັບວິທີການລູກຄ້າສາມາດເຂົ້າເຖິງເງິນສົດໄດ້ຢ່າງໄວວາແນວໃດ.
- ການປະຕິບັດການຕິດຕາມ : ໃນໂລກທີ່ມີຂໍ້ມູນທີ່ມີຢູ່ໃນເວລາຈິງ, ຂໍ້ມູນການປະຕິບັດກ່ຽວກັບກອງທຶນຮ່ວມກັນບໍ່ສາມາດເຂົ້າເຖິງໄດ້ເປັນກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນແລະກອງທຶນ ແລກປ່ຽນເງິນຕາ (ETFs) . ນີ້ແມ່ນຍ້ອນວ່າເງິນທຶນທີ່ບໍ່ໄດ້ລົງທະບຽນແມ່ນບໍ່ໄດ້ຈົດທະບຽນແລະບໍ່ມີສັນຍາລັກ ticker ທີ່ສາມາດຕິດຕາມຢູ່ໃນເວັບໄຊທ໌ເກືອບທັງຫມົດເຊັ່ນດຽວກັນກັບຫຼັກຊັບທີ່ຊື້ຂາຍໂດຍສາທາລະນະ.
ເສັ້ນທາງລຸ່ມສຸດການຊື້ກອງທຶນຮ່ວມກັນ
ການລົງທຶນໃນກອງທຶນສາມາດເປັນຕົວເລືອກທີ່ດີ, ແຕ່ໃຫ້ແນ່ໃຈວ່າເຮັດວຽກບ້ານຂອງທ່ານກ່ອນ. ເລີ່ມຕົ້ນໂດຍການອ່ານກອງທຶນ SPD ແລະກວດສອບປະສົບການແລະຄວາມເປັນມາຂອງຜູ້ຈັດການກອງທຶນ. ແລະ, ສະເຫມີໄປ, ໃຫ້ແນ່ໃຈວ່າກອງທຶນສອດຄ່ອງກັບຈຸດປະສົງການລົງທຶນສ່ວນບຸກຄົນຂອງທ່ານແລະຄວາມທົນທານຄວາມສ່ຽງ.
ມັນຍັງສະຫມາດທີ່ຈະແນ່ໃຈວ່າໄລຍະເວລາຖືຂອງທ່ານສອດຄ່ອງກັບຈຸດປະສົງຂອງກອງທຶນລວມແລະທ່ານບໍ່ຈໍາເປັນຕ້ອງມີເງິນສົດທັນທີທັນໃດ.
ໃນຄໍາສັບຕ່າງໆທີ່ແຕກຕ່າງກັນ, ກອງທຶນຮ່ວມກັນອາດຈະບໍ່ເຫມາະສົມສໍາລັບຈຸດປະສົງການລົງທຶນໄລຍະສັ້ນເຊັ່ນ: ກອງທຶນສຸກເສີນແລະຂອບເຂດທີ່ໃຊ້ເວລາຫນ້ອຍກວ່າຫນຶ່ງປີ.
ຂໍ້ຍົກເວັ້ນຂໍ້ມູນ: ຂໍ້ມູນໃນເວັບໄຊທ໌ນີ້ແມ່ນສະຫນອງໃຫ້ສໍາລັບຈຸດປະສົງການສົນທະນາເທົ່ານັ້ນ, ແລະບໍ່ຄວນຖືກນໍາໃຊ້ເປັນຄໍາແນະນໍາດ້ານການລົງທຶນ. ພາຍໃຕ້ເງື່ອນໄຂທີ່ບໍ່ມີຂໍ້ມູນນີ້ສະແດງໃຫ້ເຫັນການແນະນໍາທີ່ຈະຊື້ຫຼືຂາຍຫຼັກຊັບ.