Sarbanes-Oxley ສະຫຼຸບ: ມັນຢຸດເຊົາການສໍ້ໂກງ

ສີ່ວິທີການ Sarbanes-Oxley ກົດຫມາຍວ່າດ້ວຍຂອງປີ 2002 ຢຸດການລ່ວງລະເມີດຂອງບໍລິສັດ

ກົດຫມາຍວ່າດ້ວຍ Sarbanes-Oxley ຂອງປີ 2002 ເຮັດໃຫ້ມີການສໍ້ໂກງໃນບໍລິສັດ. ມັນສ້າງຄະນະກໍາມະການກວດສອບບັນຊີບໍລິສັດສາທາລະນະເພື່ອເບິ່ງແຍງອຸດສາຫະກໍາບັນຊີ. ມັນໄດ້ຫ້າມເງິນກູ້ຂອງບໍລິສັດໃຫ້ຜູ້ບໍລິຫານແລະໃຫ້ການປົກປ້ອງວຽກງານໃຫ້ຜູ້ແຈ້ງຂາວ. ກົດຫມາຍວ່າດ້ວຍການສ້າງຄວາມເຂັ້ມແຂງແລະການຮູ້ຫນັງສືທາງດ້ານການເງິນຂອງຄະນະກໍາມະການບໍລິສັດ. ມັນຖືວ່າ CEOs ຮັບຜິດຊອບສ່ວນຕົວສໍາລັບຄວາມຜິດພາດໃນການກວດສອບບັນຊີ.

ກົດຫມາຍນີ້ແມ່ນມີຊື່ຕາມຜູ້ສະຫນັບສະຫນູນ, ສະມາຊິກສະພາສູງ Paul Sarbanes, D-Md., ແລະສະມາຊິກ Michael Oxley, R-Ohio.

ມັນຖືກເອີ້ນວ່າ Sarbox ຫຼື SOX. ມັນໄດ້ກາຍເປັນກົດຫມາຍໃນວັນທີ 30 ເດືອນກໍລະກົດປີ 2002. ຄະນະກໍາມະ ການ ຫຼັກຊັບແລະຕະຫຼາດຫຼັກຊັບ ບັງຄັບໃຊ້ມັນ.

ຫຼາຍຄົນຄິດວ່າ Sarbanes-Oxley ແມ່ນ punitive ເກີນໄປແລະມີລາຄາແພງທີ່ຈະວາງໄວ້. ພວກເຂົາເຈົ້າກັງວົນວ່າມັນຈະເຮັດໃຫ້ສະຫະລັດເປັນສະຖານທີ່ທີ່ຫນ້າສົນໃຈຫນ້ອຍທີ່ຈະເຮັດທຸລະກິດ. ໃນການລ່ວງລະເມີດ, ມັນເປັນທີ່ຊັດເຈນວ່າ Sarbanes-Oxley ແມ່ນທາງທີ່ຖືກຕ້ອງ. ການກະທໍາຜິດ ໃນ ອຸດສາຫະກໍາການທະນາຄານໄດ້ ປະກອບສ່ວນເຂົ້າໃນ ວິກິດການທາງດ້ານການເງິນໃນປີ 2008 ແລະ ເສດຖະກິດຕົກຕໍ່າ .

ມາດຕາ 404 ແລະໃບຢັ້ງຢືນ

ມາດຕາ 404 ຮຽກຮ້ອງໃຫ້ຜູ້ບໍລິຫານຂອງບໍລິສັດຮັບຮອງຄວາມຖືກຕ້ອງຂອງງົບການເງິນສ່ວນບຸກຄົນ. ຖ້າຄະດີ SEC ເຫັນວ່າມີການລະເມີດ, ຜູ້ບໍລິຫານອາດຈະປະເຊີນຫນ້າ 20 ປີໃນຄຸກ. ຄະນະກໍາມະການ SEC ໄດ້ນໍາໃຊ້ບົດທີ 404 ເພື່ອບັນທຶກກໍລະນີທີ່ມີພົນລະເຮືອນຫຼາຍກວ່າ 200 ຄົນ. ແຕ່ມີພຽງແຕ່ຜູ້ບໍລິຫານສອງສາມຄົນເທົ່ານັ້ນທີ່ໄດ້ຮັບຜິດຊອບຄະດີອາຍາ.

ພາກທີ 404 ເຮັດໃຫ້ຜູ້ຈັດການຮັກສາ "ໂຄງຮ່າງການຄວບຄຸມພາຍໃນຢ່າງພຽງພໍແລະຂັ້ນຕອນການລາຍງານທາງດ້ານການເງິນ." ຜູ້ກວດສອບບໍລິສັດຕ້ອງ "ຢືນຢັນ" ກັບການຄວບຄຸມເຫຼົ່ານີ້ແລະເປີດເຜີຍ "ຂໍ້ບົກພ່ອງທາງດ້ານວັດຖຸ". (ແຫຼ່ງຂໍ້ມູນ: "Sarbanes-Oxley," ເສດຖະສາດ, 26 ກໍລະກົດ, 2007)

ຄວາມຕ້ອງການ

SOX ສ້າງບັນຊີກວດສອບຜູ້ກວດສອບໃຫມ່, ຄະນະກໍາມະການກວດສອບບັນຊີບໍລິສັດສາທາລະນະ. ມັນກໍານົດມາດຕະຖານສໍາລັບບົດລາຍງານການກວດສອບ. ມັນຮຽກຮ້ອງໃຫ້ຜູ້ກວດສອບທັງຫມົດຂອງບໍລິສັດສາທາລະນະລົງທະບຽນກັບພວກເຂົາ. PCAOB ກວດກາ, ສືບສວນແລະປະຕິບັດຕາມກົດລະບຽບຂອງບໍລິສັດເຫຼົ່ານີ້. ມັນຫ້າມບໍລິສັດບັນຊີຈາກການເຮັດທຸລະກິດທີ່ປຶກສາກັບບໍລິສັດທີ່ພວກເຂົາກໍາລັງກວດສອບ.

ພວກເຂົາຍັງສາມາດເປັນຕົວແທນທີ່ປຶກສາດ້ານພາສີ. ແຕ່ຄູ່ຮ່ວມງານກວດການໍາໃຊ້ຕ້ອງໄດ້ຫັນໄປຫາບັນຊີຫຼັງຈາກຫ້າປີ. (ແຫຼ່ງຂໍ້ມູນ: "ການວິເຄາະ: ທົດສະວັດສຸດ, Sarbanes-Oxley ການເຮັດວຽກ?," Kevin Drawbaugh ແລະ Dena Urbin, Reuters, 29 ເດືອນກໍລະກົດ, 2012. )

ແຕ່ SOX ບໍ່ໄດ້ເພີ່ມການແຂ່ງຂັນໃນອຸດສາຫະກໍາກວດສອບບັນຊີ oligarchic . ມັນຍັງຖືກຄອບງໍາໂດຍສີ່ອັນທີ່ເອີ້ນວ່າສີ່ບໍລິສັດ. ພວກເຂົາແມ່ນ Ernst & Young, PricewaterhouseCoopers, KPMG ແລະ Deloitte.

ການຄວບຄຸມພາຍໃນ

ບໍລິສັດສາທາລະນະລັດຕ້ອງຈ້າງຜູ້ກວດສອບເອກະຊົນເພື່ອກວດກາການປະຕິບັດບັນຊີຂອງເຂົາເຈົ້າ. ມັນເລື່ອນກົດລະບຽບນີ້ສໍາລັບບໍລິສັດ ຂະຫນາດນ້ອຍ ທີ່ມີທຶນຈົດທະບຽນຫນ້ອຍກວ່າ 75 ລ້ານໂດລາ. ສ່ວນໃຫຍ່ຫຼື 83 ສ່ວນຮ້ອຍຂອງບໍລິສັດຂະຫນາດໃຫຍ່ໄດ້ຕົກລົງເຫັນດີວ່າ SOX ເພີ່ມຄວາມຫມັ້ນໃຈຂອງນັກລົງທຶນ. ຄົນທີສາມກ່າວວ່າມັນໄດ້ຫລຸດຜ່ອນການສໍ້ໂກງ. (ແຫຼ່ງຂໍ້ມູນ: "ຜົນປະໂຫຍດຕົ້ນຕໍຂອງ Sarbanes-Oxley," Julianna Hanna, Forbes, ວັນທີ 10 ມີນາ 2014. )

Whistleblower

SOX ປົກປ້ອງພະນັກງານທີ່ລາຍງານການສໍ້ໂກງແລະປະກາດໃນສານຕໍ່ກັບນາຍຈ້າງຂອງພວກເຂົາ. ບໍລິສັດບໍ່ໄດ້ອະນຸຍາດໃຫ້ປ່ຽນເງື່ອນໄຂແລະເງື່ອນໄຂຂອງການຈ້າງງານຂອງພວກເຂົາ. ພວກເຂົາເຈົ້າບໍ່ສາມາດ reprimand, ໄຟໄຫມ້ຫຼື blacklist ພະນັກງານ. SOX ຍັງປົກປ້ອງຜູ້ຮັບເຫມົາ. Whistleblowers ສາມາດລາຍງານການປະກັນສັງຄົມໃດໆກັບ SEC. (ແຫຼ່ງຂໍ້ມູນ: ສູນ Whistleblower ແຫ່ງຊາດ.)

ຜົນກະທົບຕໍ່ເສດຖະກິດຂອງສະຫະລັດ

ບໍລິສັດເອກະຊົນຕ້ອງໄດ້ຮັບຮອງເອົາການຄຸ້ມຄອງແບບ SOX ແລະໂຄງສ້າງການຄວບຄຸມພາຍໃນ. ຖ້າບໍ່ດັ່ງນັ້ນ, ພວກເຂົາເຈົ້າປະເຊີນກັບຄວາມຫຍຸ້ງຍາກເພີ່ມຂຶ້ນ ພວກເຂົາຈະມີບັນຫາໃນການເພີ່ມທຶນ. ພວກເຂົາຍັງຈະໄດ້ຮັບປະກັນໄພຄ່າປະກັນໄພສູງແລະຄວາມຮັບຜິດຊອບຂອງພົນລະເມືອງຫຼາຍຂຶ້ນ. ເຫຼົ່ານີ້ຈະສ້າງການສູນເສຍສະຖານະພາບລະຫວ່າງລູກຄ້າ, ນັກລົງທຶນແລະຜູ້ໃຫ້ທຶນທີ່ມີສັກຍະພາບ.

SOX ເພີ່ມຄ່າໃຊ້ຈ່າຍໃນການກວດສອບ. ນີ້ແມ່ນພາລະທີ່ຍິ່ງໃຫຍ່ສໍາລັບບໍລິສັດຂະຫນາດນ້ອຍກວ່າສໍາລັບຜູ້ໃຫຍ່. ມັນອາດຈະມີຄວາມເຊື່ອຫມັ້ນວ່າທຸລະກິດບາງຄົນຈະນໍາໃຊ້ ທຶນຮຸ້ນເອກະຊົນ ແທນທີ່ຈະໃຊ້ ຕະຫຼາດຫຼັກຊັບ . (ແຫຼ່ງຂໍ້ມູນ: "ເຮັດຜົນປະໂຫຍດສູງກວ່າຄ່າໃຊ້ຈ່າຍສໍາລັບ Sarbanes-Oxley?", RAND Corporation.)

ເປັນຫຍັງກອງປະຊຸມຜ່ານ Sarbanes-Oxley

ກົດຫມາຍວ່າດ້ວຍຫຼັກຊັບຂອງ 1933 ກົດຫມາຍວ່າດ້ວຍ ຫຼັກຊັບຈົນກ່ວາ 2002. ມັນຈໍາເປັນຕ້ອງໃຫ້ບໍລິສັດເຜີຍແຜ່ໃບແຈ້ງຫນີ້ກ່ຽວກັບ ຮຸ້ນທີ່ມີການຊື້ - ຂາຍສາທາລະນະທີ່ ອອກມາ.

ບໍລິສັດແລະທະນາຄານການລົງທຶນຂອງຕົນໄດ້ຮັບຜິດຊອບຕາມກົດຫມາຍໃນການບອກຄວາມຈິງ. ຊຶ່ງລວມເຖິງງົບການເງິນກວດສອບ

ເຖິງແມ່ນວ່າບໍລິສັດໄດ້ຮັບຜິດຊອບຕາມກົດຫມາຍ, ຜູ້ບໍລິຫານແມ່ນບໍ່. ດັ່ງນັ້ນ, ມັນຍາກທີ່ຈະດໍາເນີນຄະດີພວກເຂົາ. ລາງວັນຂອງ "ການປຸງແຕ່ງອາຫານປື້ມ" ຫຼາຍກວ່າຄວາມສ່ຽງຕໍ່ບຸກຄົນໃດຫນຶ່ງ.

SOX ແກ້ໄຂບັນຫາເລື່ອງບໍລິສັດໃນ Enron, WorldCom ແລະ Arthur Anderson. ມັນຫ້າມຜູ້ກວດສອບຈາກການເຮັດວຽກໃຫ້ຄໍາປຶກສາສໍາລັບລູກຄ້າກວດສອບຂອງພວກເຂົາ. ທີ່ປ້ອງກັນຂໍ້ຂັດແຍ່ງທີ່ຫນ້າສົນໃຈທີ່ເຮັດໃຫ້ການລ່ວງລະເມີດຂອງ Enron. ກອງປະຊຸມໄດ້ຕອບສະຫນອງຕໍ່ການປະທ້ວງຂອງສື່ມວນຊົນ Enron, ເປັນຕະຫລາດຫຼັກຊັບທີ່ເລີ້ມຕົ້ນແລະການປະຕິບັດການເລືອກຕັ້ງໃຫມ່.