Primer on Bond Funds With Exemples
ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນມີຫຼາຍຮູບແບບແລະຮູບແບບ. ໃຫ້ເລີ່ມຕົ້ນດ້ວຍຫ້າປະເພດພື້ນຖານຂອງກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ, ໃນຂະນະທີ່ສະຫນອງຕົວຢ່າງຂອງກອງທຶນຫນີ້ທີ່ມີຄຸນນະພາບ ..
ກອງທຶນການລົງທຶນລະດັບພັນທະບັດຂັ້ນຕ່ໍາໃນການລົງທຶນ
ພັນທະບັດການລົງທຶນທີ່ມີການລົງທຶນແມ່ນອອກໂດຍບໍລິສັດທີ່ມີຄຸນນະພາບສູງເພື່ອຍົກສູງທຶນສໍາລັບບໍລິສັດ. ພັນທະບັດເຫຼົ່ານີ້ຖືກຈັດປະເພດ BBB ແລະສູງໂດຍ S & P ຫຼື Baa ແລະຂ້າງເທິງໂດຍ Moody's. ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນຂອງສະຖາບັນການລົງທືນສໍາລັບການລົງທຶນຊ່ວຍໃຫ້ນັກລົງທຶນສາມາດເຂົ້າເຖິງຕະຫລາດຕ່າງໆຂອງທຸລະກິດ, ຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງ (ຄວາມສ່ຽງດ້ານການປ່ອຍສິນເຊື່ອ, ຄວາມສ່ຽງດ້ານອັດຕາດອກເບ້ຍແລະຄວາມສ່ຽງການລົງທຶນ).
ບໍລິສັດກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນຈໍານວນຫຼາຍໄດ້ສະເຫນີເງິນທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນໃຫ້ແກ່ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນແລະໄລຍະເວລາຕ່າງໆ. ກອງທຶນ Vanguard ຈໍານວນຫນຶ່ງແມ່ນໄດ້ລະບຸໄວ້ຂ້າງລຸ່ມນີ້:
- ຊັ້ນຮຽນການລົງທຶນໄລຍະສັ້ນ Vanguard
- Vanguard Intermediate-Term Investment-Grade
- Vanguard Long-Term Investment-Grade
ເງິນກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນສູງ
ພັນທະບັດທີ່ມີຜົນຜະລິດສູງແມ່ນມັກຈະເອີ້ນວ່າ "ພັນທະບັດຂີ້ເຫຍື້ອ" ຍ້ອນອັດຕາການປ່ອຍສິນເຊື່ອຕໍ່າຂອງພວກເຂົາ. ພັນທະບັດເຫຼົ່ານີ້ແມ່ນອອກໂດຍບໍລິສັດແລະຖືກຈັດອັນດັບພາຍໃຕ້ BBB ໂດຍ S & P ແລະ / ຫຼືລຸ່ມ Baa ໂດຍ Moody's.
ສັນຍາການຜະລິດສູງແມ່ນມີຜົນຜະລິດສູງກ່ວາພັນທະບັດທຸລະກິດຂອງການລົງທຶນເນື່ອງຈາກຄວາມສ່ຽງດ້ານການປ່ອຍສິນເຊື່ອເພີ່ມເຕີມທີ່ຖືກຊື້ໂດຍຜູ້ຊື້ຂອງພັນທະບັດ. ດັ່ງນັ້ນ, ຈົ່ງຈື່, ຜົນຜະລິດສູງມາພ້ອມກັບຜົນຜະລິດສູງແຕ່ມີຄວາມສ່ຽງສູງ.
ຕໍ່ໄປນີ້ແມ່ນຄູ່ຜົວເມຍຂອງກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນຄວາມຫວັງສູງ:
- ກອງທຶນບໍລິສັດ Vanguard High-Yield
- Fidelity High Income Fund
ຫຼັກຊັບທີ່ໄດ້ຮັບການປົກປ້ອງດ້ວຍເງິນຝາກປະກັນໄພ (TIPS) ເງິນຕາຕ່າງປະເທດ
ເຄັດລັບແມ່ນພັນທະບັດທີ່ອອກໂດຍສະຫະລັດອາເມລິກາທີ່ຈ່າຍເງິນຄູປອງກ່ຽວກັບຫຼັກການປັບຂອງພັນທະບັດ. ອັດຕາດອກເບ້ຍແມ່ນດັດປັບຕາມເຄິ່ງປີເຊິ່ງອັດຕາດັດຊະນີລາຄາຜູ້ບໍລິໂພກ (ອັດຕາເງິນເຟີ້). ດັ່ງນັ້ນ, TIPS ໄດ້ຖືກກ່າວວ່າຈະຮັກສາອັດຕາເງິນເຟີ້ດ້ວຍການກັບຄືນເງິນຕົ້ນທີ່ປັບຕາມເງື່ອນໄຂການຊໍາລະຫນີ້ແລະການຈ່າຍເງິນຄູປອງຕາມທາງ. ມີ ຂໍ້ດີແລະຂໍ້ເສຍຂອງກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ TIPS .
ຕໍ່ໄປນີ້ແມ່ນບາງເງິນສະຫວັດດີການ TIPS ເງິນຝາກ:
- Vanguard Inflation-Protected Securities Fund
- T Rowe Price Inflation Protected Bond Fund
- Fidelity Inflation-Protected Bond Fund
Municipal Bond Mutual Funds
ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນຂອງສະຫະພັນທະນາຄານໄດ້ຖືພັນທະບັດທີ່ອອກໂດຍເທດສະບານເຊັ່ນເມືອງແລະລັດ. ພັນທະບັດເທດສະບານທົ່ວໄປໄດ້ຮັບການປິ່ນປົວເອື້ອອໍານວຍ. ຄວາມສົນໃຈກ່ຽວກັບພັນທະບັດເທດສະບານສ່ວນໃຫຍ່ແມ່ນບໍ່ເສຍພາສີຢູ່ໃນລະດັບລັດຖະບານກາງແລະແມ່ນບໍ່ເສຍພາສີສໍາລັບນັກລົງທຶນທີ່ຊື້ພັນທະບັດເທດສະບານທີ່ອອກພາຍໃນລັດທີ່ຢູ່ອາໄສຂອງພວກເຂົາ. ນອກຈາກນີ້ຍັງມີພັນທະບັດເທດສະບານກິດຈະກໍາພາກເອກະຊົນ.
ນັກລົງທຶນທີ່ດໍາລົງຊີວິດຢູ່ໃນລັດ California, ລັດ Massachusetts, ນິວຢອກແລະລັດອື່ນ ໆ ມີຫຼາຍທາງເລືອກໃນການລົງທຶນໃນກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນຂອງທະນາຄານທີ່ບໍ່ແມ່ນພາສີ (Federally and state tax-free).
ນັກລົງທຶນອື່ນໆຈະຊອກຫາກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນຂອງທະນາຄານແຫ່ງຊາດເພື່ອໃຫ້ມີມູນຄ່າ.
ໂດຍທົ່ວໄປ, ຍົກເວັ້ນສໍາລັບສະຖານະການທີ່ຮຸນແຮງ, ພັນທະບັດເທດສະບານມີອັດຕາທີ່ຕໍ່າກ່ວາພັນທະບັດພາສີທີ່ມີຄຸນະພາບສິນເຊື່ອທີ່ຄ້າຍຄືກັນ,
ນີ້ແມ່ນຄູ່ຜົວເມຍຂອງກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນເງິນຝາກ:
- ຍົກເວັ້ນພາສີ Vanguard ໄລຍະກາງ
- Fidelity Municipal Income Fund
International Bond Mutual Funds
ເຊັ່ນດຽວກັນກັບມັນສຽງ, ກອງທຶນສາກົນເຊິ່ງກັນແລະກັນເງິນລົງທຶນໃນພັນທະບັດອອກໂດຍ entities ຕ່າງປະເທດ. ນັກລົງທຶນສາມາດໃຊ້ປະໂຫຍດຈາກການຫັກມູນຄ່າເງິນໂດລາສະຫະລັດໂດຍການຊື້ກອງທຶນສາກົນເຊິ່ງບໍ່ມີບັນຊີ. ທັງຫມົດແມ່ນເທົ່າທຽມກັນ (ຜົນຜະລິດສັນຍາແລະລາຄາທີ່ກ່ຽວຂ້ອງກັນ), ຖ້າທ່ານເປັນເຈົ້າຂອງພັນທະບັດຕ່າງປະເທດແລະເງິນໂດລາສະຫະລັດຈະສູນເສຍສະກຸນເງິນຕ່າງປະເທດຂອງທ່ານ, ທ່ານຈະໄດ້ຮັບ / ສູນເສຍໂດຍອີງໃສ່ການສະຫລຸບ / ຄ່າເສື່ອມລາຄາຂອງສະກຸນເງິນຕ່າງປະເທດ.
ນອກຈາກນີ້ຍັງມີກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນທີ່ເປັນເງິນຝາກທີ່ປະຕິບັດການຮັກສາເງິນສະກຸນເງິນ - ເພື່ອຫຼີກເວັ້ນການປ່ຽນແປງຂອງມູນຄ່າຂອງລາຄາສະກຸນ.
ຕໍ່ໄປນີ້ແມ່ນກອງທຶນສາກົນພັນທະບັດສາກົນຈໍານວນຫນຶ່ງ:
- T Rowe Price International Bond Fund
- Fidelity International Bond
ຄໍາສຸດທ້າຍກ່ຽວກັບກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນພັນທະບັດ
ກ່ອນທີ່ທ່ານຈະລົງທຶນໃນກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ, ມີລາຍການທີ່ຕ້ອງພິຈາລະນາ, ເຊັ່ນຈຸດປະສົງການລົງທຶນຂອງທ່ານແລະຄວາມທົນທານຕໍ່ຄວາມສ່ຽງ. ແມ່ນພັນທະບັດທະນາຄານທີ່ເຫມາະສົມສໍາລັບທ່ານບໍ?
ນີ້ແມ່ນບົດຄວາມເພີ່ມເຕີມເພື່ອຊ່ວຍແນະນໍາທ່ານໃນການເລືອກກອງທຶນທີ່ເຫມາະສົມສໍາລັບທ່ານ:
ເພື່ອສ້າງບັນຊີທີ່ຫລາກຫລາຍ, ນັກລົງທຶນມີຄວາມຊໍານານພິຈາລະນານໍາໃຊ້ຫລາຍກວ່າຫນຶ່ງພັນໂດລາສະຫະພັນແລະສະຫນັບສະຫນູນເງິນກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນກັບກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ.