ຕົວຢ່າງ, ອັດຕາສາມາດໄດ້ຮັບການຕີລາຄາເປັນ "LIBOR + 0.50%" ຖ້າ LIBOR ຢືນຢູ່ທີ່ 100%, ອັດຕານີ້ຈະເປັນ 1.50%.
ໃນຂະນະທີ່ຜົນຜະລິດໄດ້ປ່ຽນແປງຕະຫລອດຊີວິດການຮັກສາຄວາມປອດໄພຍ້ອນອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ມີການປ່ຽນແປງ, ການແຜ່ກະຈາຍ ("+0.50" ໃນຕົວຢ່າງຂ້າງເທິງ) ມັກຈະຢູ່ຄືກັນ.
ຄວາມຖີ່ຂອງການທີ່ອັດຕາຜົນຕອບແທນຂອງອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ເລື່ອນອອກໃຫມ່ສາມາດປະຈໍາວັນ, ປະຈໍາອາທິດ, ປະຈໍາເດືອນ, ທຸກໆສາມ, ຫົກ, ຫຼື 12 ເດືອນ. ບໍລິສັດ, ເທດສະບານແລະລັດຖະບານຕ່າງປະເທດບາງຄົນສະເຫນີບັນທຶກອັດຕາດອກເບ້ຍ - ເຊິ່ງບາງຄັ້ງເອີ້ນວ່າ "FRNs". ທະນາຄານສະຫະລັດອາເມລິກາກໍາລັງບັນທຶກບັນທຶກອັດຕາດອກເບ້ຍເຊັ່ນກັນ.
ວິທີການລົງທຶນໃນພັນທະບັດອັດຕາດອກເບ້ຍ
ທ່ານສາມາດຊື້ພັນທະບັດອັດຕາດອກເບ້ຍຂອງບຸກຄົນທີ່ມີຄວາມຫມາຍລອຍຕົວ (ມັກຈະຫຍໍ້ເປັນ - FRN (Floating Rate Notes) ຜ່ານ ນາຍຫນ້າ , ຫຼືທ່ານສາມາດລົງທຶນໃນກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນທີ່ລົງທຶນເທົ່ານັ້ນໃນຫຼັກຊັບທີ່ມີດອກເບ້ຍ. ETFs) ຖືພັນທະບັດອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ສະເພາະ:
- iShares Floating Rate Note Fund (ticker: FLOT)
- ການລົງທຶນຂອງ Vectors ຕະຫລາດຕະຫຼາດ Van Eck ຊັ້ນດອກເບ້ຍ ETF (ticker: FLTR)
- SPDR Barclays Capital Investment Floating Rate ETF (FLRN)
ອັດຕາເງິນເຟີ້ຂອງທະນາຄານປາຊີຟິກເພີ່ມຂຶ້ນ (ETF) (FLRT)
ຈົ່ງຈື່ໄວ້ວ່າໃນ FRN ສະຫະລັດອາເມລິກາມັກຈະສະຫນອງໃຫ້ໂດຍບໍລິສັດທີ່ມີການຈັດອັນດັບພາຍໃຕ້ການລົງທຶນ. ດັ່ງນັ້ນ, ກອງທຶນອັດຕາດອກເບ້ຍຫຼາຍມີລະດັບຄວາມສ່ຽງທີ່ຄ້າຍຄືກັນກັບກອງທຶນ ພັນທະບັດຜົນຜະລິດສູງ - ແຕ່ບໍ່ມີຜົນຜະລິດສູງ.
ຈົ່ງເຕືອນກ່ຽວກັບຄວາມສ່ຽງທີ່ອາດເກີດຂຶ້ນກ່ອນທີ່ຈະເຮັດການລົງທຶນໃດໆໃນກອງທຶນ. ETF ຫຼືຄວາມປອດໄພຂອງບຸກຄົນ.
ກອງທຶນລວມເຊິ່ງກັນແລະກັນຈໍານວນຫນຶ່ງໄດ້ລົງທຶນໃນຫຼັກຊັບທີ່ມີດອກເບ້ຍ. ເວັ້ນເສຍແຕ່ວ່າກອງທຶນດັ່ງກ່າວຖືກກໍານົດໂດຍສະເພາະເປັນກອງທຶນອັດຕາດອກເບ້ຍ, ພັນທະບັດເຫຼົ່ານີ້ປະກອບສ່ວນພຽງແຕ່ສ່ວນນ້ອຍຂອງຫຼັກຊັບ. ຜູ້ຈັດການມັກຈະນໍາໃຊ້ພວກມັນເປັນວິທີການປົກປ້ອງກອງທຶນໃນເວລາທີ່ພວກເຂົາຄາດວ່າ ອັດຕາຈະເພີ່ມຂຶ້ນ .
ຄວາມໂປ່ງໃສແລະຄວາມບໍ່ແນ່ນອນຂອງມູນຄ່າລາຄາທີ່ລອຍຕົວ
ຜົນປະໂຫຍດຂອງພັນທະບັດອັດຕາດອກເບ້ຍ, ເມື່ອທຽບກັບພັນທະບັດປະເພນີ, ແມ່ນວ່າ ຄວາມສ່ຽງດ້ານອັດຕາດອກເບ້ຍ ແມ່ນສ່ວນໃຫຍ່ຖືກລົບອອກຈາກສະມະການ. ໃນຂະນະທີ່ເຈົ້າຂອງພັນທະບັດທີ່ມີອັດຕາດອກເບ້ຍສາມາດທົນທຸກຖ້າອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ສູງຂຶ້ນ, ອັດຕາດອກເບ້ຍດອກເບ້ຍຈະໄດ້ຮັບຜົນຜະລິດສູງຖ້າອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ສູງຂຶ້ນ. ດັ່ງນັ້ນ, ພວກເຂົາຈະມັກຈະດໍາເນີນການດີກ່ວາພັນທະບັດແບບປະເພນີເມື່ອອັດຕາດອກເບ້ຍເພີ່ມຂຶ້ນ.
ແນ່ນອນ, ດ້ານຂ້າງແມ່ນນັກລົງທຶນໃນຫຼັກຊັບອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ຈະໄດ້ຮັບລາຍຮັບຕໍ່າຖ້າອັດຕາຫຼຸດລົງເນື່ອງຈາກຜົນຜະລິດຂອງພວກເຂົາຈະປັບ ຫຼຸດລົງ . ນອກຈາກນັ້ນ, ນັກລົງທຶນໃນພັນທະບັດອັດຕາດອກເບ້ຍຂອງບຸກຄົນທີ່ບໍ່ມີຄວາມແນ່ນອນກ່ຽວກັບລາຍໄດ້ໃນອະນາຄົດຂອງການລົງທຶນຂອງພວກເຂົາ. ໃນທາງກົງກັນຂ້າມ, ເຈົ້າຂອງຄວາມປອດໄພທີ່ມີອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ຮູ້ຈັກແນ່ນອນວ່າເຂົາຈະໄດ້ຮັບເງິນປັນຜົນໂດຍຜ່ານ ວັນຄົບກໍານົດ ຂອງພັນທະບັດ.
ທີ່ໃຊ້ເວລາທີ່ດີທີ່ສຸດທີ່ຈະລົງທຶນໃນອັດຕາດອກເບ້ຍທີ່ໂດດເດັ່ນ
ເວລາທີ່ດີທີ່ສຸດທີ່ຈະຊື້ບັນທຶກອັດຕາດອກໄມ້ແມ່ນເມື່ອອັດຕາທີ່ຕໍ່າ, ຫຼືຫຼຸດລົງໄວໃນໄລຍະສັ້ນ, ແລະຄາດວ່າຈະເພີ່ມຂຶ້ນ. ໃນທາງກົງກັນຂ້າມ, ພັນທະບັດທໍາມະຊາດ - ວາເລນແມ່ນມີຄວາມດຶງດູດກວ່າເກົ່າໃນເວລາທີ່ອັດຕາທົ່ວໄປສູງແລະຄາດວ່າຈະຫຼຸດລົງ. ບັນດາອັດຕາດອກເບ້ຍແມ່ນຍັງເປັນຕົວເລືອກທີ່ຫນ້າສົນໃຈສໍາລັບບັນດານັກລົງທຶນທີ່ມີຄວາມກັງວົນສໍາຄັນໃນການຮັກສາຜົນປະໂຫຍດທີ່ຈະຮັກສາອັດຕາ ເງິນເຟີ້ .