ກອງທຶນໄລຍະສັ້ນ, ໄລຍະກາງແລະກອງທຶນໄລຍະຍາວ
- ໄລຍະສັ້ນ (ຫນ້ອຍກວ່າ 5 ປີ)
- ໄລຍະກາງ (5 ເຖິງ 10 ປີ)
- ໄລຍະຍາວ (ຫຼາຍກວ່າ 10 ປີ)
ຄວາມສໍາພັນລະຫວ່າງຄວາມສ່ຽງແລະຜົນຜະລິດ
ພັນທະບັດໄລຍະສັ້ນມີແນວໂນ້ມທີ່ມີຄວາມສ່ຽງຕໍ່າແລະ ຜົນຜະລິດຕໍ່າ , ໃນຂະນະທີ່ພັນທະບັດໄລຍະຍາວສະເຫນີ ຜົນຜະລິດສູງ ແຕ່ຍັງມີຄວາມສ່ຽງສູງ. ໃນຖານະເປັນຊື່ຂອງພວກເຂົາຈະແນະນໍາ, ພັນທະບັດໄລຍະກາງຫຼຸດລົງປະມານໃນກາງ.
ນີ້ແມ່ນຫຍັງ? ຫຼາຍພຽງແຕ່ຊື້ຫຼັກການໄລຍະຍາວຈະຊ່ວຍເງິນຂອງນັກລົງທຶນໃນໄລຍະຍາວກວ່າສັນຍາໄລຍະສັ້ນຊຶ່ງເຮັດໃຫ້ເວລາຫຼາຍຂຶ້ນສໍາລັບການເຄື່ອນໄຫວອັດຕາດອກເບ້ຍ ທີ່ຈະສົ່ງຜົນກະທົບຕໍ່ລາຄາຂອງພັນທະບັດ . ໂດຍສະເພາະແມ່ນພັນທະບັດທີ່ມີກໍານົດເວລາຫຼາຍກວ່າຫນຶ່ງປີຈະຕ້ອງມີຄວາມສ່ຽງຕໍ່ການປ່ຽນແປງຂອງລາຄາທີ່ເກີດຂຶ້ນຈາກ ຄວາມສ່ຽງດ້ານອັດຕາດອກເບ້ຍ . ໄລຍະເວລາຈົນກ່ວາ ການເຕີບໃຫຍ່ , ການເຫນັງຕີງຂອງລາຄາທີ່ມີທ່າແຮງຂຶ້ນ. ການໃຊ້ເວລາສັ້ນຈົນກ່ວາການເຕີບໃຫຍ່, ການຫຼຸດລົງ ຂອງລາຄາທີ່ຕໍ່າລົງ .
ນອກຈາກນັ້ນ, ຜົນຜະລິດໃນໄລຍະສັ້ນໄດ້ຮັບຜົນກະທົບຫຼາຍຂຶ້ນຈາກນະໂຍບາຍຂອງ ສະຫະລັດອາເມລິກາ , ໃນຂະນະທີ່ການປະຕິບັດພັນທະບັດໄລຍະຍາວແມ່ນສ່ວນໃຫຍ່ແມ່ນກໍານົດໂດຍກໍາລັງການຕະຫຼາດ.
ນັບຕັ້ງແຕ່ຄວາມຮູ້ສຶກຂອງນັກລົງທຶນປ່ຽນແປງຢ່າງໄວວາຫຼາຍກ່ວານະໂຍບາຍຂອງ Fed , ນີ້ກໍ່ຈະເຮັດໃຫ້ການເຫນັງຕີງຂອງລາຄາສໍາລັບສັນຍາໄລຍະຍາວຫຼາຍ.
ການປະຕິບັດພັນທະບັດໃນໄລຍະເວລາຂອງການເພີ່ມຂຶ້ນແລະຫຼຸດລົງ
ຕາຕະລາງຂ້າງລຸ່ມນີ້ສະແດງໃຫ້ເຫັນຕົວຢ່າງຂອງການເຄື່ອນໄຫວອັດຕາຜົນກະທົບຕໍ່ຜົນຕອບແທນ. ອີງຕາມຂໍ້ມູນຈາກວັນທີ 24 ເດືອນມັງກອນປີ 2014, ການເພີ່ມຂື້ນອັດຕາສ່ວນຫນຶ່ງຮ້ອຍລະຂອງອັດຕາທົ່ວໄປຈະມີຜົນກະທົບດັ່ງຕໍ່ໄປນີ້ຕໍ່ລາຄາຄັງເງິນ:
- 2 ປີ: -1.9%
- 5 ປີ: -47%
- 10 ປີ: -8.5%
- 30 ປີ: -17.8%
ຮັກສາຢູ່ໃນໃຈ; ນີ້ແມ່ນພຽງແຕ່ຕົວຢ່າງທີ່ອີງໃສ່ຂໍ້ມູນສະຖິຕິຈາກວັນດຽວ. ຂໍ້ມູນນີ້ຄວນຖືກນໍາໃຊ້ເພື່ອຄິດໄລ່ການເຄື່ອນໄຫວອັດຕາສ່ວນຂອງພັນທະບັດທີ່ແຕກຕ່າງກັນໃນໄລຍະເວລາ, ແຕ່ວ່າມັນສະແດງໃຫ້ເຫັນເຖິງການປ່ຽນແປງທີ່ສູງທີ່ກ່ຽວຂ້ອງກັບພັນທະບັດໄລຍະຍາວ.
ກໍານົດສິ່ງທີ່ດີທີ່ສຸດສໍາລັບທ່ານ
ນັກລົງທຶນປົກກະຕິດັດແປງຫຼັກຊັບຂອງເຂົາເຈົ້າໄປສູ່ຈຸດຫນຶ່ງຂອງອີກອັນຫນຶ່ງໂດຍອີງໃສ່ ຄວາມທົນທານ , ຈຸດປະສົງແລະເວລາທີ່ ມີຄວາມສ່ຽງ .
ຕົວຢ່າງເຊັ່ນນັກລົງທຶນສໍາລັບຜູ້ທີ່ມີ ຄວາມປອດໄພ ເປັນບຸລິມະສິດສູງສຸດຈະເສຍສະຫລະຜົນຜະລິດບາງຢ່າງເພື່ອແລກປ່ຽນຄວາມຫມັ້ນຄົງທີ່ສູງຂຶ້ນແລະຫຼຸດຜ່ອນຄວາມສ່ຽງຕໍ່ການສູນເສຍໃນຕະຫລາດໃນ ໄລຍະສັ້ນ . ໃນທາງກົງກັນຂ້າມ, ນັກລົງທຶນທີ່ມີຄວາມອົດທົນຕໍ່ຄວາມສ່ຽງສູງແລະເວລາຫຼາຍຈົນກ່ວາເຂົາຕ້ອງການເຂົ້າໄປໃນຫຼັກການຂອງຕົນອາດຈະມີຄວາມສ່ຽງຕໍ່ການແລກປ່ຽນສໍາລັບຜົນຜະລິດສູງທີ່ມີຢູ່ໃນໄລຍະຍາວ.
ບໍ່ມີຄໍາຕອບທີ່ຖືກຕ້ອງພຽງແຕ່ວິທີການທີ່ເປັນທາງເລືອກທີ່ດີກວ່າ; ມັນທັງຫມົດແມ່ນຂຶ້ນກັບສະຖານະການຂອງບຸກຄົນ. ຢ່າງໃດກໍ່ຕາມ, ມັນເປັນສິ່ງສໍາຄັນທີ່ຈະຮັກສາຢູ່ໃນໃຈວ່າ ກອງທຶນສັນຍາໄລຍະຍາວ , ເນື່ອງຈາກຄວາມວ່ອງໄວສູງຂອງພວກເຂົາ, ແມ່ນບໍ່ເຫມາະສົມສໍາລັບຄົນທີ່ຕ້ອງການນໍາໃຊ້ຫຼັກໃນໄລຍະສາມປີຫຼືນ້ອຍກວ່າ.
ວິທີການລົງທຶນໃນແຕ່ລະປະເພດ
ນັກລົງທຶນມີຫລາຍວິທີທີ່ຈະລົງທຶນໃນໄລຍະສັ້ນ, ໄລຍະກາງແລະໄລຍະຍາວ. ວິທີການທີ່ສອງທີ່ນິຍົມໃຊ້ຫຼາຍທີ່ສຸດແມ່ນການໃຊ້ ກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ ຫຼື ການແລກປ່ຽນຊື້ - ຂາຍ .
Morningstar ໄດ້ຈັດຕັ້ງກອງທຶນເງິນຝາກໂດຍການຊໍາລະຫນີ້ຂອງພວກເຂົາໃນເວັບໄຊທ໌ຂອງຕົນ, ຊຶ່ງສາມາດໃຫ້ນັກລົງທຶນມີຈຸດເລີ່ມຕົ້ນສໍາລັບການສືບສວນຕື່ມອີກ. ການເຊື່ອມຕໍ່ດັ່ງຕໍ່ໄປນີ້ສະແດງໃຫ້ເຫັນເງິນທຶນໃນແຕ່ລະປະເພດ:
- ເງິນກູ້ຢືມໄລຍະສັ້ນ
- ເງິນກອງທຶນກາງໄລຍະກາງ
- ເງິນກູ້ຢືມໄລຍະຍາວ
ກອງທຶນແລກປ່ຽນແລະການແລກປ່ຽນ (ETFs) ຍັງສະຫນອງນັກລົງທຶນທີ່ມີທາງເລືອກຕ່າງໆໃນແຕ່ລະປະເພດ. ເຊັ່ນດຽວກັນກັບກໍລະນີທີ່ມີກອງທຶນເຊິ່ງກັນແລະກັນ, ຫຼາຍໆຄົນບໍ່ໄດ້ແບ່ງແຍກບໍ່ພຽງແຕ່ຍ້ອນການເຕີບໂຕຂອງພວກເຂົາເທົ່າທຽມກັນ, ແຕ່ວ່າພວກເຂົາຍັງກວມເອົາສ່ວນໃດສ່ວນຫນຶ່ງຂອງຕະຫຼາດ. ຕົວຢ່າງເຊັ່ນນັກລົງທຶນມີທາງເລືອກໃນບັນດາພັນທະບັດໄລຍະສັ້ນ, ໄລຍະກາງແລະໄລຍະຍາວພາຍໃນປະເພດພັນທະບັດລັດຖະບານ, ເທດສະບານແລະ ບໍລິສັດ .
ເງິນກອງທຶນໄລຍະກາງແມ່ນໄລຍະຍາວທີ່ໃຫຍ່ທີ່ສຸດໃນສາມປະເພດ. ເຫດຜົນສໍາລັບການນີ້ແມ່ນງ່າຍດາຍ: ກອງທຶນດັດຊະນີ ແລະຜູ້ທີ່ມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະລົງທຶນໃນຕະຫລາດເຕັມຮູບແບບຂອງຕະຫຼາດພັນທະບັດ ມີແນວໂນ້ມທີ່ຈະສະເລ່ຍອອກໄປສູ່ການເຕີບໂຕຂອງ "ລະດັບກາງ" . ເອົາໃຈໃສ່ໃນການແຍກແຍະລະຫວ່າງກອງທຶນທີ່ເຫມາະສົມກັບລາຍລະອຽດດັ່ງກ່າວທຽບກັບບັນດາຜູ້ທີ່ຖືກຜູກມັດໂດຍສະເພາະກັບພັນທະບັດໄລຍະກາງ.
ຄໍາເຕືອນກ່ຽວກັບ: ສັນຍາໄລຍະຍາວບໍ່ໄດ້ຜົນຜະລິດທີ່ສູງກວ່າການຜະລິດສູງສຸດ!
ໃນເວລາທີ່ຊອກຫາຜົນໄດ້ຮັບດ້ານການປະຕິບັດຂອງກອງທຶນ, ມັນເປັນສິ່ງສໍາຄັນທີ່ຈະຮັກສາ ສະພາບປະຫວັດສາດ ຢູ່ໃນໃຈ. ໃນເດືອນມັງກອນ 2013 - ສອງສາມເດືອນກ່ອນທີ່ຕະຫຼາດພັນທະບັດເລີ່ມຫຼຸດລົງ - ນັກລົງທຶນທີ່ເບິ່ງຕາຕະລາງການລົງທຶນຂອງ Morningstar ໄດ້ເຫັນ ຜົນຕອບແທນປະຈໍາປີ ເຫຼົ່ານີ້ສໍາລັບສາມປະເພດການເຕີບໃຫຍ່ໃນໄລຍະ 10 ປີທີ່ຜ່ານມາ:
- ກອງທຶນໄລຍະຍາວ: 3.03%
- ກອງທຶນໄລຍະກາງໄລຍະຍາວ: 5.65%
- ກອງທຶນໄລຍະຍາວ: 8.53%
ເປັນຫຍັງຜົນຕອບແທນສໍາລັບສັນຍາໄລຍະຍາວຫຼາຍຈຶ່ງເຂັ້ມແຂງ? ໂດຍສະເພາະແມ່ນຍ້ອນຜົນສະທ້ອນເຫຼົ່ານີ້ສະທ້ອນໃຫ້ເຫັນໃນຕອນທ້າຍຂອງຫາງຂອງ ຕະຫຼາດ bull 31 ປີ ໃນພັນທະບັດ. ໃນເວລາທີ່ ອັດຕາການຫຼຸດລົງ , ພັນທະບັດໄລຍະຍາວຈະຜະລິດ ຜົນຕອບແທນທັງຫມົດ ສູງກວ່າ. ແຕ່ອັດຕາການເລີ່ມຕົ້ນທີ່ຈະເພີ່ມສູງຂຶ້ນ, ແນວໃດກໍ່ຕາມ, ສາຍພົວພັນນີ້ໄດ້ຖືກຫັນສຸດຫົວຂອງຕົນ. ສໍາລັບ ປີ 2013 ເຕັມປີ, ໄລຍະສັ້ນ, ໄລຍະກາງແລະໄລຍະຍາວໄດ້ສົ່ງຄືນ 0,45%, -1,45 ແລະ -5,33%, ຕາມລໍາດັບ.
ການເອົາໄປໃຊ້: ບໍ່ວ່າບັນດາຕາຕະລາງການກັບຄືນທັງຫມົດຈະເວົ້າໃນເວລາໃດກໍ່ຕາມ, ຈົ່ງຈື່ໄວ້ວ່າ ໄລຍະຍາວກໍ່ແມ່ນເທົ່າກັບຜົນຜະລິດທີ່ສູງຂຶ້ນ, ແຕ່ບໍ່ຈໍາເປັນຕ້ອງໄດ້ຮັບຜົນຕອບແທນສູງກວ່າ .